A többség kiemelkedő hozamot tehetett zsebre 2012-ben
2013. január 25.
Magasan az infláció feletti hozamot zsebelhetett be az önkéntes nyugdíjpénztárakban is a tagok többsége tavaly, hasonlóan a magánnyugdíjpénztári tagokhoz. Az árfolyamadatokat nyilvánosságra hozó kasszáknál 7 és 20 százalék között hízott a vagyon. A tagság azonban csökken. Ugyanakkor egyre többen fizetik saját zsebből a tagdíjat.
Jól gazdálkodtak tavaly az önkéntes nyugdíjpénztárak a tagok pénzével – derül ki az Azénpénzem.hu számításaiból. A portfólióadatokat nyilvánosságra hozó kasszák adataiból az derül ki, hogy magasan az infláció felett hízott a tagok vagyona. (A 2012-es önkéntes nyugdíjpénztári hozamokat itt találja.)
Az önkéntes kasszák teljesítményének összehasonlítása nehezebb, mint a magánnyugdíjpénztáraké, mivel nem mindenhol kínálnak választható portfóliós rendszert. Ugyanakkor több pénztárnál akár 5 választási lehetőség is van, így a konzervatív befektetési politikát vagy éppen a minél nagyobb arányban részvénybe fektető befektetési politikát folytató portfóliók esetében is nagyon különböző lehet a befektetés összetétele.
Mindenesetre a legkisebb kockázatot vállaló, a nyugdíjhoz legközelebb állóknak ajánlott klasszikus portfóliók esetében 7,45 (Allianz) és 18,45 százalék (Honvéd) között szóródtak a hozamok. A kiegyensúlyozott kategóriába illeszthető portfóliók között az MKB 19,83 százalékos hozama a legmagasabb, de az Aegon 17,69 és az Allianz 17,04 százaléka is dobogós. A növekedési kategóriában az MKB 16 százaléka viszi a pálmát. A hagyományos kategóriákba nem illeszthető portfoliók közül az Aegon szakértői 19,5, az Erste fedezeti pedig 17,49 százalékot hozott.
Az önkéntes nyugdíjpénztárak közül többen (így például a nagyok közül az ING vagy októbertől az AXA) nem tesznek közzé napi árfolyamadatokat, így ezeknek a hozamát majd csak akkor tudhatjuk meg, amikor a PSZÁF márciusban közzéteszi a teljes szektor adatait. A nyilvános adatokat közlő pénztáraknál azonban kiderült, hogy az önkéntes szektor nem maradt le a magánnyugdíjpénztárak mögött. (Mint megírtuk, tavaly kiemelkedő hozamot értek el a magánnyugdíjpénztárak. A manyup hozamok itt találhatóak.) A decemberi infláció 5 százalékos volt, így az adatokat nyilvánosságra hozó kasszák mindegyike pozitív reálhozammal tudta gyarapítani a tagok vagyonát, sőt a többség kiemelkedően jól teljesített.
Ez különösen fontos lehet, hiszen a saját zsebből történő megtakarításnak egyre nagyobb szerepe van az önkéntes kasszák esetében. A cafeteria rendszere ugyanis alapvetően megváltozott, egyre kevesebbet utalnak át a dolgozók ebből a keretből önkéntes nyugdíjpénztárba. Ugyanakkor a 2011-es 35 százalékhoz képest már 2012 szeptemberére 40 százalékra nőtt a tagok által fizetett tagdíj aránya.
Viszont az is jól látszik, hogy egyre kevesebben vannak, akik meg tudnak takarítani. A válság kitörése óta ugyanis negyedévről negyedévre csökken az önkéntes nyugdíjpénztári tagok száma; a PSZÁF adatai szerint a 2008. szeptemberi 1,4 millió fő 2012. szeptember végére 1,229 millióra mérséklődött.
Az önkéntes nyugdíjpénztárak egy része 2008. január 1-jét követően – eltérő időpontokban – bevezette az elszámolóegységekre épülő nyilvántartási rendszerét. Mivel ez a magánnyugdíjpénztáraknál kötelező volt, ahol önkéntes pénztári ág is működött, ott a legtöbb helyen automatikusan alkalmazták. Az önkéntes nyugdíjpénztárak esetében azonban nem kötelező, így napi árfolyamadatokat csak ott lehet számolni, ahol bevezették.
Az AXA Önkéntes Nyugdíjpénztár például szeptemberig alkalmazta, de azóta átállt forint alapú nyilvántartási rendszerre. A hozamok egyéni számlán történő jóváírása negyedévente történik – nyilatkozta honlapunknak az AXA. Az önkéntes nyugdíjpénztári megtakarítás hosszú távra szóló megtakarítás, így álláspontjuk szerint az elszámoló egységek napi árfolyamának lekérdezhetősége nem nyújtott hozzáadott értéket, az elszámoló egységek átszámítása pedig gyakran problémát okozott a tagjaiknak. Az elszámoló egységes rendszer fenntartása költséges, így ez nem szolgálja a pénztártagok érdekeit. A legtöbb pénztárnál a tagok egy egyenleglekérdező segítségével nyomon követhetik az egyéni számlájukat.
Címkék: önkéntes nyugdíjpénztár, hozam, választható portfólió, reálhozam
Az önkéntes nyugdíjpénztárak is taroltak
Jól gazdálkodtak tavaly az önkéntes nyugdíjpénztárak a tagok pénzével – derül ki az Azénpénzem.hu számításaiból. A portfólióadatokat nyilvánosságra hozó kasszák adataiból az derül ki, hogy magasan az infláció felett hízott a tagok vagyona. (A 2012-es önkéntes nyugdíjpénztári hozamokat itt találja.)
Az önkéntes kasszák teljesítményének összehasonlítása nehezebb, mint a magánnyugdíjpénztáraké, mivel nem mindenhol kínálnak választható portfóliós rendszert. Ugyanakkor több pénztárnál akár 5 választási lehetőség is van, így a konzervatív befektetési politikát vagy éppen a minél nagyobb arányban részvénybe fektető befektetési politikát folytató portfóliók esetében is nagyon különböző lehet a befektetés összetétele.
Mindenesetre a legkisebb kockázatot vállaló, a nyugdíjhoz legközelebb állóknak ajánlott klasszikus portfóliók esetében 7,45 (Allianz) és 18,45 százalék (Honvéd) között szóródtak a hozamok. A kiegyensúlyozott kategóriába illeszthető portfóliók között az MKB 19,83 százalékos hozama a legmagasabb, de az Aegon 17,69 és az Allianz 17,04 százaléka is dobogós. A növekedési kategóriában az MKB 16 százaléka viszi a pálmát. A hagyományos kategóriákba nem illeszthető portfoliók közül az Aegon szakértői 19,5, az Erste fedezeti pedig 17,49 százalékot hozott.
Akadnak titkolódzó kasszák is
Az önkéntes nyugdíjpénztárak közül többen (így például a nagyok közül az ING vagy októbertől az AXA) nem tesznek közzé napi árfolyamadatokat, így ezeknek a hozamát majd csak akkor tudhatjuk meg, amikor a PSZÁF márciusban közzéteszi a teljes szektor adatait. A nyilvános adatokat közlő pénztáraknál azonban kiderült, hogy az önkéntes szektor nem maradt le a magánnyugdíjpénztárak mögött. (Mint megírtuk, tavaly kiemelkedő hozamot értek el a magánnyugdíjpénztárak. A manyup hozamok itt találhatóak.) A decemberi infláció 5 százalékos volt, így az adatokat nyilvánosságra hozó kasszák mindegyike pozitív reálhozammal tudta gyarapítani a tagok vagyonát, sőt a többség kiemelkedően jól teljesített.
Ez különösen fontos lehet, hiszen a saját zsebből történő megtakarításnak egyre nagyobb szerepe van az önkéntes kasszák esetében. A cafeteria rendszere ugyanis alapvetően megváltozott, egyre kevesebbet utalnak át a dolgozók ebből a keretből önkéntes nyugdíjpénztárba. Ugyanakkor a 2011-es 35 százalékhoz képest már 2012 szeptemberére 40 százalékra nőtt a tagok által fizetett tagdíj aránya.
Viszont az is jól látszik, hogy egyre kevesebben vannak, akik meg tudnak takarítani. A válság kitörése óta ugyanis negyedévről negyedévre csökken az önkéntes nyugdíjpénztári tagok száma; a PSZÁF adatai szerint a 2008. szeptemberi 1,4 millió fő 2012. szeptember végére 1,229 millióra mérséklődött.
Drága a napi árfolyam
Az önkéntes nyugdíjpénztárak egy része 2008. január 1-jét követően – eltérő időpontokban – bevezette az elszámolóegységekre épülő nyilvántartási rendszerét. Mivel ez a magánnyugdíjpénztáraknál kötelező volt, ahol önkéntes pénztári ág is működött, ott a legtöbb helyen automatikusan alkalmazták. Az önkéntes nyugdíjpénztárak esetében azonban nem kötelező, így napi árfolyamadatokat csak ott lehet számolni, ahol bevezették.
Az AXA Önkéntes Nyugdíjpénztár például szeptemberig alkalmazta, de azóta átállt forint alapú nyilvántartási rendszerre. A hozamok egyéni számlán történő jóváírása negyedévente történik – nyilatkozta honlapunknak az AXA. Az önkéntes nyugdíjpénztári megtakarítás hosszú távra szóló megtakarítás, így álláspontjuk szerint az elszámoló egységek napi árfolyamának lekérdezhetősége nem nyújtott hozzáadott értéket, az elszámoló egységek átszámítása pedig gyakran problémát okozott a tagjaiknak. Az elszámoló egységes rendszer fenntartása költséges, így ez nem szolgálja a pénztártagok érdekeit. A legtöbb pénztárnál a tagok egy egyenleglekérdező segítségével nyomon követhetik az egyéni számlájukat.
Címkék: önkéntes nyugdíjpénztár, hozam, választható portfólió, reálhozam
Kapcsolódó anyagok
- 2014.01.28 - Így hízott a nyugdíjpénz
- 2013.12.09 - Baj lesz a külön félretett nyugdíjforintokkal!
- 2013.06.27 - Bezár az Aranykor Magánnyugdíjpénztár is
- 2013.04.04 - Hol a legjobb a nyugdíjpénz?
- 2013.03.13 - Itt a nyugdíjpénztári hozamok toplistája!
- 2013.02.26 - Nyugdíj: sokan landolnak az államnál
- 2013.02.12 - Szép hozamok az MKB Önkéntes Nyugdíjpénztárnál
- 2013.01.21 - Kiszámoltuk: robbantottak a magánnyugdíjpénztárak
- 2013.01.17 - Cafeteria: mit is válasszak?
- 2012.12.18 - Még spórolhatsz az adóval!
- 2012.12.07 - Megsarcolják a nyugdíjpénzt is
- 2012.11.04 - Nyugdíjtakarékosság: a PSZÁF figyelmeztet a díjakra
- 2012.10.18 - Cafeteria
- 2012.10.05 - Önkéntes nyugdíjban nyomul az ING
További kapcsolódó anyagok